本文轉(zhuǎn)自微信公號“每日經(jīng)濟新聞”

因為“扇貝跑路”而出名的獐子島，正在接受深交所的“靈魂拷問”。 此前，獐子島發(fā)布半年報稱，截至2019年6月30日，獐子島營收為12.88億元人民幣，同比下降8.53%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為-2359萬元，扣除非經(jīng)常性損益的歸屬于上市公司股東的凈利潤則為-3337萬元。經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為4691.45萬元，較上年同期減少80.15%。 9月9日下午，深交所下發(fā)問詢函，要求公司補充說明為應(yīng)對蝦夷貝災(zāi)害所采取的有效應(yīng)對措施，并詳細論證蝦夷貝災(zāi)害對獐子島集團持續(xù)經(jīng)營能力的影響。

大幅虧損，扇貝背鍋

獐子島的這份“期中成績單”著實令人咋舌，而且，背鍋的還是扇貝。獐子島稱，2019年上半年，受海洋牧場蝦夷扇貝災(zāi)害影響，以及全球經(jīng)濟增速放緩、市場環(huán)境持續(xù)低迷的制約，其運營負荷較重。 “報告期內(nèi)蝦夷扇貝盈利能力下降帶動整體盈利水平下降。”獐子島強調(diào)稱，海洋牧場遭遇兩次重大災(zāi)害后，公司圍繞轉(zhuǎn)型升級和布局重構(gòu)，不斷加大海螺、海參、鮑魚、海膽等資源的養(yǎng)護開發(fā)，“填補蝦夷扇貝產(chǎn)量下降導(dǎo)致的利潤缺口?！?nbsp;對此，深交所要求公司補充說明為應(yīng)對蝦夷貝災(zāi)害所采取的有效應(yīng)對措施，并詳細論證蝦夷貝災(zāi)害對公司持續(xù)經(jīng)營能力的影響。 

問詢函亦要求獐子島結(jié)合其財務(wù)費用變化情況、短期借款情況、逾期債務(wù)情況等，說明公司是否存在流動性風(fēng)險，重點說明公司是否存在銀行抽貸導(dǎo)致的流動性枯竭。

除上述內(nèi)容外，深交所此次的問詢函還關(guān)注了獐子島半年報中的資金拆借、受限貨幣資金、所得稅費用與營收增長不匹配等情況。據(jù)問詢函要求，獐子島將在9月17日前做出回復(fù)。

值得一提的是，獐子島董事羅偉新對獐子島提交的半年度報告存在異議，無法保證本報告內(nèi)容的真實、準確、完整，理由是：“上市公司提交的文件材料，結(jié)合我的專業(yè)背景，本人尚不足以對本次擬議事項形成完整、專業(yè)、嚴謹?shù)呐袛?，出于為廣大中小股民負責的態(tài)度，本人對本次半年度報告投出棄權(quán)票?！?

半年報顯示，今年1-6月，獐子島的產(chǎn)品蝦夷扇貝、海參、鮑魚、海螺、海膽及其他分別貢獻營收1.19億元、1.01億元、8608萬元、4344萬元、1480萬元和9.25億元，同比變化分別為-43.98%、23.14%、19.98%、-2.71%、84.18%和-6.64%，占總收入比例分別為9.21%、7.81%、6.68%、3.37%、1.15%和71.78%。

從數(shù)據(jù)來看，雖然扇貝的營收比例依然占大頭，但是海螺、海參的營收增速可觀。 據(jù)證券日報，此前的幾年時間，曾經(jīng)的“水產(chǎn)第一股”獐子島所養(yǎng)殖深海扇貝頻頻“受災(zāi)”。 2014年10月，獐子島公告稱，2011年與2012年的底播海域蝦夷扇貝，因受冷水團異動導(dǎo)致的自然災(zāi)害影響近乎絕收，獐子島集團因此巨虧8.12億元。一時間，獐子島因“扇貝跑路”聞名A股。 此后的2018年1月和2019年一季度，獐子島又分別聲稱因扇貝“瘦死”和“受災(zāi)”而導(dǎo)致虧損，被調(diào)侃為上演“扇貝跑了”之二三季。

曾涉嫌財務(wù)造假

2018年1月30日，獐子島發(fā)布公告，稱其發(fā)現(xiàn)部分海域的底播蝦夷扇貝存貨異常。簡而言之，“扇貝跑了”。緊接著，2018年2月9日，獐子島收到了中國證監(jiān)會的《調(diào)查通知書》，因獐子島涉嫌信息披露違法違規(guī)，中國證監(jiān)會決定對其立案調(diào)查。 今年7月10日晚間，獐子島公告稱于7月9日收到中國證監(jiān)會下發(fā)的（處罰字【2019】95 號）《中國證券監(jiān)督管理委員會行政處罰及市場禁入事先告知書》。

證監(jiān)會詳細披露了獐子島涉嫌財務(wù)造假、虛假記載、未及時信披等“三宗罪”：

財務(wù)造假

根據(jù)證監(jiān)會的調(diào)查結(jié)果顯示，獐子島這場財務(wù)造假從2016年就已開始。 獐子島2016年年度報告虛增虛增利潤1.31億元，虛增利潤占當期披露利潤總額的158.15%；2017年年度報告虛減利潤2.79億元，占當期披露利潤總額的38.57%，追溯調(diào)整后，業(yè)績?nèi)詾樘潛p。 虛假記載 除此之外，證監(jiān)會還查明，獐子島披露的《關(guān)于2017年秋季底播蝦夷扇貝抽測結(jié)果的公告》涉嫌虛假記載。證監(jiān)會指出，“獐子島科研19”號船在公司記錄的秋測天數(shù)內(nèi)，被航行軌跡證實執(zhí)行計劃的點位極少，而秋測抽取但未實際執(zhí)行的66個點位已占秋測全部披露點位的55%。其中，2014貝底播區(qū)域的21個點位中有19個點位已實際采捕，2015貝底播區(qū)域的14個點位中有2個點位已被實際采捕，合計至少21個點位已在2017年秋測執(zhí)行前采捕完畢。 也就是說，獐子島《秋測結(jié)果公告》內(nèi)容已經(jīng)嚴重失實，涉嫌虛假記載。 

未及時信披

獐子島還涉嫌未及時披露信息的情況。據(jù)公告，不晚于2018年1月初，獐子島財務(wù)總監(jiān)勾榮已知悉公司2017年凈利潤不超過3000萬元，“2017年四季度業(yè)績下滑，全年業(yè)績與原業(yè)績預(yù)測偏差較大”，并向董事長吳厚剛進行匯報。獐子島應(yīng)及時披露業(yè)績預(yù)告修正公告，該信息在2018年1月初勾榮將全年業(yè)績與預(yù)期存在較大差距情況向吳厚剛匯報時觸及信息披露時點，應(yīng)在2日內(nèi)進行信息披露，但獐子島遲至2018年1月30日方才予以披露，涉嫌未及時披露信息。 據(jù)證監(jiān)會《行政處罰及市場禁入事先告知書》，因涉嫌財務(wù)造假、內(nèi)部控制存在重大缺陷、信披不及時等，證監(jiān)會擬對獐子島及其董事長吳厚剛等24名責任人，作出行政處罰及采取市場禁入措施。 9月9日收盤，獐子島報每股3.26元，總市值23.18億元，截至9月10日中午12時，獐子島報每股3.29元，漲0.92%。