5家A股上市銀行三季報(bào)率先出爐。截至10月27日，已有平安銀行、杭州銀行、南京銀行、常熟銀行、滬農(nóng)商行披露2024年前三季度經(jīng)營情況，5家銀行歸母凈利潤普遍實(shí)現(xiàn)同比正增長，但分化趨勢明顯，其中平安銀行營收仍呈負(fù)增長。另從有可比數(shù)據(jù)的兩家銀行來看，凈息差仍處于下行通道。

從資產(chǎn)擴(kuò)張節(jié)奏來看，前三季度各銀行增速較上半年有升有降。不良貸款率方面，平安銀行較年中改善，常熟銀行繼續(xù)抬升，其余3家銀行持平。撥備覆蓋率方面，5家銀行均有不同程度下滑。

息差繼續(xù)收窄，盈利增速仍在分化

今年前三季度，平安銀行營收增速延續(xù)上半年負(fù)增長趨勢，降幅較中報(bào)略有收窄，但仍在12%以上。其余4家已披露財(cái)報(bào)的銀行中，常熟銀行營收同比增速超過10%繼續(xù)領(lǐng)跑，但較上半年略有回落；南京銀行營收同比增速超過8%，較上半年略高；杭州銀行、滬農(nóng)商行營收分別同比增長3.87%、0.34%。

5家銀行歸母凈利潤在前三季度均實(shí)現(xiàn)了同比正增長，但增速同樣有較大分化。其中，杭州銀行、常熟銀行分別以18.63%、18.17%同比增速領(lǐng)跑，但較上半年均有回落；南京銀行、滬農(nóng)商行歸母凈利潤分別同比增長9.02%、0.81%，較年中略高；平安銀行歸母凈利潤同比增0.24%，較上半年的1.94%明顯回落，其中第三季度下降了2.8%。

對(duì)于營收下滑和歸母凈利潤小幅正增長，平安銀行表示，前者主要受持續(xù)讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)、調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)等因素影響。通過數(shù)字化轉(zhuǎn)型驅(qū)動(dòng)經(jīng)營降本增效，加強(qiáng)資產(chǎn)質(zhì)量管控，加大不良資產(chǎn)清收處置力度，該行凈利潤同比增長。

從營收主要構(gòu)成來看，利息凈收入的下滑壓力仍在。其中，平安銀行利息凈收入同比降幅超過20%，不過較上半年的同比降幅已收窄約1個(gè)百分點(diǎn)；滬農(nóng)商行、南京銀行利息凈收入也分別有3%和1%左右的下滑；杭州銀行、常熟銀行利息凈收入則分別同比增長3.87%、6.15%。

息差方面，目前僅平安銀行、常熟銀行單獨(dú)披露了前三季度凈息差數(shù)據(jù)，二者分別較年中下滑了3BP（基點(diǎn)）和4BP，分別降至1.93%和2.75%。相比去年同期，平安銀行、常熟銀行凈息差分別下降了54BP、20BP。

對(duì)此，平安銀行在財(cái)報(bào)中表示，報(bào)告期內(nèi)，該行堅(jiān)持讓利實(shí)體經(jīng)濟(jì)，主動(dòng)調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，同時(shí)受市場利率下行、有效信貸需求不足及貸款重定價(jià)等因素影響，凈息差下降。

滬農(nóng)商行也在未來展望中提到，受年內(nèi)LPR（貸款市場報(bào)價(jià)利率）和存款掛牌利率多次下調(diào)、存量存貸款重定價(jià)等多重因素影響，銀行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債兩端利率持續(xù)下行，在息差水平繼續(xù)收窄的趨勢下，該行將緊跟政策導(dǎo)向，積極應(yīng)對(duì)市場變化，加強(qiáng)前瞻性研判和精細(xì)化管理，優(yōu)化資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，努力實(shí)現(xiàn)息差表現(xiàn)優(yōu)于同業(yè)平均水平。

除利息凈收入外，部分銀行的中間收入依然承壓。滬農(nóng)商行財(cái)報(bào)顯示，該行前三季度手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入同比下降16.45%，主要受代銷保險(xiǎn)費(fèi)率下降影響，相關(guān)手續(xù)費(fèi)收入有所減少。

不過，同期也有銀行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入逆勢增長。比如，常熟銀行今年前9個(gè)月實(shí)現(xiàn)相關(guān)收入6508.8萬元，相比去年同期的1807.9萬元大幅增長2.6倍。半年報(bào)顯示，該行前6個(gè)月手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為1923.3萬元，較上年同期（負(fù)增長）也有大幅改善，三季度則較上半年繼續(xù)出現(xiàn)了大幅增長。

資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)張，多家銀行存貸失衡

從擴(kuò)表速度來看，今年前三季度各家銀行資產(chǎn)規(guī)模繼續(xù)保持增長，節(jié)奏較上半年有快有慢。南京銀行、杭州銀行、滬農(nóng)商行3家銀行資產(chǎn)增速較年中提升，平安銀行、常熟銀行資產(chǎn)增速較年中略降。

負(fù)債方面，各銀行增速排名與資產(chǎn)增速保持一致，城農(nóng)商行整體增速高于股份行。其中，南京銀行增速最高，超過11%，杭州銀行、常熟銀行緊隨其后，均在8%以上，滬農(nóng)商行、平安銀行負(fù)債較年初分別增長6.05%、2.75%。

不過，從貸款和存款情況來看，部分銀行失衡現(xiàn)象依然較為明顯。前三季度，常熟銀行存款增速較上半年略有提升，達(dá)到14.79%，貸款增速由年中的7.42%提升至7.75%；平安銀行則在存款較年初增長3.7%的情況下，貸款增速降至-0.7%，二者在年中分別為4.8%和0.2%。

平安銀行貸款增速滑坡主要受零售業(yè)務(wù)尤其信用卡、消費(fèi)貸及經(jīng)營貸拖累，前三季度該行個(gè)人貸款余額減少了9.6%。對(duì)此，平安銀行解釋稱，該行順應(yīng)外部經(jīng)營環(huán)境變化，主動(dòng)調(diào)整零售貸款業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)，促進(jìn)“量、價(jià)、險(xiǎn)”平衡發(fā)展。從數(shù)據(jù)來看，期末該行住房按揭貸款余額3125.37億元，較上年末增長3.0%；信用卡應(yīng)收賬款余額4530.88億元，較上年末下降11.9%；消費(fèi)性貸款余額4768.92億元，較上年末下降12.5%；經(jīng)營性貸款余額5448.30億元，較上年末下降11.4%。

相比之下，南京銀行則是貸款增速與存款增速剪刀差進(jìn)一步擴(kuò)大，前三季度該行貸款增長12.52%，較上半年的9.79%明顯提速，但同期存款僅增長2.42%，較上半年的3.58%有所回落。

另從負(fù)債結(jié)構(gòu)來看，在多重因素影響下，上半年部分銀行對(duì)公存款大幅減少引發(fā)關(guān)注。從前三季度情況來看，這一趨勢仍未明顯改善，上述5家銀行中有3家企業(yè)活期存款減少，分別是杭州銀行、南京銀行、滬農(nóng)商行（口徑為“企業(yè)存款”），其中存款失速的南京銀行企業(yè)活期存款較年初減少了近500億元，降幅超過18%。

在個(gè)人貸款方面，去年以來，不少銀行房貸業(yè)務(wù)受到存量和增量兩方面壓力持續(xù)縮水。不過，滬農(nóng)商行在財(cái)報(bào)中提到，在提前還貸規(guī)模持續(xù)高位的情況下，該行加大信貸投放力度，個(gè)人貸款規(guī)模自今年二季度開始呈現(xiàn)較好增長態(tài)勢，前三季度累計(jì)房產(chǎn)按揭類貸款投放量較去年同期提升超40%。

資產(chǎn)質(zhì)量改善，撥備率全面下滑

資產(chǎn)質(zhì)量方面，相比今年上半年，三季度末5家銀行不良貸款率呈“一升三平一降”，其中常熟銀行不良率略升0.01個(gè)百分點(diǎn)至0.77%，平安銀行不良率略降0.01個(gè)百分點(diǎn)至1.06%。

南京銀行表示，2024年以來，公司一方面加強(qiáng)授信政策執(zhí)行與客群選擇，嚴(yán)把入口關(guān)，另一方面加快存量風(fēng)險(xiǎn)出清，加大不良處置力度，資產(chǎn)質(zhì)量基礎(chǔ)持續(xù)夯實(shí)，主要指標(biāo)保持穩(wěn)定。四季度，該行將不斷提高風(fēng)險(xiǎn)防控前瞻性，深化信用風(fēng)險(xiǎn)排查與預(yù)警管理，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)客戶分層分類處置，確保資產(chǎn)質(zhì)量保持優(yōu)良。

從撥備覆蓋情況來看，三季度5家銀行撥備覆蓋率均有不同程度下滑，其中平安銀行、常熟銀行三季度末撥備覆蓋率分別較年中下滑了13.07個(gè)和10.41個(gè)百分點(diǎn)。相比去年年末，滬農(nóng)商行撥備覆蓋率已下行40個(gè)百分點(diǎn)，平安銀行、南京銀行分別下滑約26個(gè)和20個(gè)百分點(diǎn)，杭州銀行撥備覆蓋率下行幅度也接近20個(gè)百分點(diǎn)。其中，杭州銀行、常熟銀行撥備覆蓋率仍保持在500%以上的高位，平安銀行則降至251.19%。

資本充足率方面，多數(shù)銀行相關(guān)指標(biāo)較年中進(jìn)一步改善。不過，滬農(nóng)商行資本充足率、一級(jí)資本充足率、核心一級(jí)資本充足率較年初改善，但較年中均有不同程度下滑，平安銀行一級(jí)資本充足率指標(biāo)較年中也略有下滑。